데이터센터 장비 공급업체인 Super Micro는 오늘 오전 2024년 4분기 실적 발표 컨퍼런스에서 NVIDIA의 최신 Blackwell AI GPU 지연에 대한 보도에 대한 자세한 내용을 공유했습니다. 블랙웰은 NVIDIA의 최첨단 AI GPU 라인업으로, Super Micro의 회장 겸 CEO인 찰스 리앙은 통화에서 지연이 회사에 미치는 전반적인 영향은 크지 않을 것이며, H200 냉각과 같은 신제품을 배포하고 고객에게 제공할 준비가 되어 있다고 말했습니다.

Super Micro는 잠재적인 NVIDIA 지연을 완전히 정상적인 것으로 취급한다고 회장은 말합니다.

슈퍼 마이크로의 실적 발표는 애널리스트들이 NVIDIA의 인공 지능 생태계의 일부인 이 회사를 처음으로 접할 수 있었던 기회였습니다. 시작하자마자 회사 경영진은 재무에 영향을 미칠 수 있는 잠재적인 GPU 지연에 대한 질문으로 가득 찼고, 경영진은 부품을 구할 수 없기 때문이라고 밝혔습니다.

슈퍼 마이크로에 대한 첫 번째 질문은 JP모건에서 나왔고, 이에 대해 리앙은 "엔비디아가 다소 지연될 수 있다는 소식을 들었다"고 확인했습니다. 그러나 그는 기술 회사는 "항상 조금 들어가거나 조금 밀릴 기회가 있기 때문에" 슈퍼 마이크로는 잠재적인 지연을 "정상적인 가능성"으로 취급한다고 강조했습니다.

이 경우, 슈퍼 마이크로는 많은 고객을 보유하고 있기 때문에 "H200 냉각과 같은 새로운 솔루션"을 고객에게 제공하는 슈퍼 마이크로의 능력에는 영향을 미치지 않는다고 그는 말했습니다. 그는 "이번 푸시 아웃이 우리에게 미치는 영향은 전반적으로 크지 않을 것"이라고 덧붙이며 마무리했습니다.

블랙웰 지연에 대한 소문이 크게 보도된 가운데, 씨티는 GPU가 지연되더라도 엔비디아의 재무에 미치는 영향은 1월에 끝나는 분기에서 2025년 4월에 끝나는 분기까지만 매출이 이연될 것이라고 투자자들을 안심시켰습니다. 슈퍼 마이크로는 전력 소모가 많은 블랙웰 칩을 염두에 두고 액체 냉각 솔루션을 설계했지만, H200 및 H100과 같은 다른 제품에도 이를 제공합니다.

웰스파고의 질문은 좀 더 직설적이었는데, 애널리스트 Aaron Rakers는 "슈퍼 마이크로가 12월 분기에 블랙웰 플랫폼 솔루션을 출시해 매출을 올릴 것으로 보는지, 아니면 블랙웰 출시 시기와 관련된 우려를 감안해 회계연도 하반기에 좀 더 무게를 두고 연간 가이드를 생각해야 하는지"에 대해 Liang에게 물었습니다.

슈퍼마이크로의 회계연도는 매년 6월에 종료되며, 2025 회계연도는 2025년 6월에 종료됩니다. 2025 회계연도에 대한 회사의 전체 가이던스는 260억 달러에서 300억 달러 사이이며, Rakers의 직접적인 질문에 대한 Liang의 답변은 훨씬 더 많은 것을 말해줍니다.

그는 "사실 저희는 상대적으로 매우 보수적인 편입니다. 새로운 기술은 항상 무엇이 될 수 있고, 밀어낼 수 있기 때문에 블랙웰이 얼마나 연기할지, 정확히 알 수 없습니다."  이어서 그는 3분기는 9월에, 4분기는 12월에 끝나는 회계연도 분기를 기준으로 매출에 미치는 영향에 대해 언급했습니다.

슈퍼 마이크로 책임자에 따르면 "3분기에는 확실히 블랙웰의 물량이 전혀 없을 것으로 예상하고 있습니다. 4분기, 즉 12월 분기에는 매우 적을 것 같습니다. 엔지니어링 샘플입니다. 물량이 적기 때문에 실제 물량은 내년 3월 분기가 되어야 할 것 같습니다. 그렇기 때문에 [들리지 않음] 260억에서 300억 달러에 불과합니다."

엔비디아는 블랙웰의 출시 지연에 대한 루머에 대해 언급을 거부했습니다. 이 회사는 Wccftech에 제공한 성명에서 "호퍼 수요가 매우 강하고, 광범위한 블랙웰 샘플링이 시작되었으며, 생산은 2분기에 증가할 예정입니다. 그 외에는 루머에 대해서는 언급하지 않겠습니다."